ETF v praxi
Schritt für Schritt: ETF auf justETF finden und prüfen
Das Wichtigste
- justETF bietet Filter für UCITS-Status, Domizil, TER, Fondsgröße und Replikationsart — beginnen Sie immer mit diesen Parametern.
- Ein TER unter 0,30 % pro Jahr ist ein guter Richtwert für passive Index-ETFs; ein niedrigeres TER bedeutet aber nicht immer bessere Performance.
- Die Tracking Difference (TD) ist präziser als das TER — sie zeigt den tatsächlichen Performanceunterschied zwischen Fonds und Index.
- Ein thesaurierender ETF ist für die meisten Anleger vorteilhafter: Dividenden werden automatisch reinvestiert und die Steuerpflicht aufgeschoben.
- Ein Fonds mit einem AUM unter 100 Millionen Euro trägt das Risiko einer Auflösung — bevorzugen Sie größere Fonds.
justETF ist ein kostenloser europäischer Screener, der Ihnen in 10 Minuten alle relevanten Daten zu jedem ETF liefert — von TER und Fondsgröße bis zur historischen Tracking Difference. Hier ist die Schritt-für-Schritt-Anleitung.
Schritt 1: Ausgangsfilter setzen
Öffnen Sie justETF.com und gehen Sie zum „ETF Screener". Stellen Sie sofort diese Grundfilter ein:
- Fund domicile: Ireland — Irisches Domizil gewährleistet eine UCITS-Struktur und günstige Steuerabkommen. Die ISIN beginnt mit „IE".
- Fund currency: EUR oder USD — die Fondswährung beeinflusst, wie die Performance-Historie angezeigt wird, nicht das tatsächliche Währungsrisiko.
- Replication: Physical preferred — physische Replikation (vollständig oder optimiert) ist transparenter als synthetische.
- TER: max 0,50 % — für den ersten Filter ausreichend; konkrete Zahlen vergleichen Sie danach.
Schritt 2: Fondsprofil prüfen
Nach dem Klicken auf einen bestimmten ETF wechseln Sie zum Reiter „Returns" und dann „Tracking Difference". Das TER ist die vom Fonds angegebene Kostenobergrenze. Die Tracking Difference (TD) ist der tatsächliche Performanceunterschied des Fonds gegenüber dem Benchmark im vergangenen Jahr. Fonds mit negativer TD übertreffen den Benchmark — dies geschieht dank Wertpapierleihe. TD ist eine präzisere Kennzahl als das TER allein.
Schritt 3: Fondsgröße und -alter prüfen
Auf der Fondsseite finden Sie die Spalte AUM (Assets under Management). Fonds unter 100 Millionen Euro AUM haben ein höheres Risiko, aufgelöst oder mit einem anderen Fonds zusammengelegt zu werden — dann erhalten Sie eine Auszahlung und müssen neu kaufen, was eine Steuerpflicht auslöst. Bevorzugen Sie Fonds, die älter als drei Jahre sind und über 300 Millionen Euro AUM aufweisen.
Schritt 4: Thesaurierend oder ausschüttend wählen
Fast jeder populäre ETF hat zwei Varianten. Thesaurierend (Acc) reinvestiert Dividenden automatisch — geeignet für die Wachstumsphase; die Steuererklärung wird aufgeschoben. Ausschüttend (Dist) zahlt Dividenden auf Ihr Konto — geeignet, wenn Sie Cashflow wünschen. Für einen passiven Anleger ist die thesaurierende Variante in der Regel einfacher. Mehr dazu im Artikel thesaurierende vs. ausschüttende ETFs.
Was Sie auf justETF nicht finden
justETF sagt Ihnen nicht, ob ein bestimmter ETF zu Ihrem Ziel und Ihrem Anlagehorizont passt. Bevor Sie kaufen, lesen Sie auch wie man ein erstes Portfolio zusammenstellt und prüfen Sie, ob der Fonds Ihrer Strategie entspricht — nicht nur einem niedrigen TER.
Häufige Fragen
Ist justETF kostenlos?
Der grundlegende Screener und die Fondsdetails sind kostenlos. Die kostenpflichtige Version justETF Premium fügt erweiterte Vergleichsfunktionen, einen Portfolio-Tracker und Benachrichtigungen hinzu. Für die ETF-Auswahl reicht die kostenlose Version völlig aus.
Was ist die Tracking Difference und warum ist sie besser als das TER?
Die Tracking Difference misst den tatsächlichen Performanceunterschied zwischen dem Fonds und seinem Benchmark im vergangenen Jahr. Das TER ist die deklarierte Kostenobergrenze, aber ein Fonds kann Einnahmen aus Wertpapierleihe haben, die die TD reduzieren oder ins Negative drehen — dann übertrifft der Fonds den Index.
Wie erkenne ich, dass ein ETF irisches Domizil hat?
Die ISIN des Fonds beginnt mit den Buchstaben „IE". Auf justETF finden Sie die Spalte Fund Domicile: Ireland. Das irische Domizil ist für europäische Anleger entscheidend, da das irisch-amerikanische Steuerabkommen die Quellensteuer auf US-Dividenden von 30 % auf 15 % senkt.